来源/新熵

作者/王思原

5年前闹得沸沸扬扬的“承兴系”300亿诈骗案，有了最新进展。

据悉，上海金融法院近日对诺亚诉承兴系公司以及京东一案进行了一审判决。支持上海歌斐、自言租赁（诺亚财富旗下公司）对于承兴的诉讼主张。

“承兴系”的相关公司被判向上海歌斐支付34.1亿元，向自言租赁支付8500万元。此外，“承兴系”公司还需承担300万律师费、财产保全担保费以及1700多万案件受理费。

值得一提的是，诺亚控股发布的公告也公布了该案件相关判决结果。但在公告并未直接提及京东，而是以“买家”、“共同被告人”描述。不过显而易见，“上海歌斐针对共同被告人提出的其他索偿被上海金融法院驳回”，这便是与京东有关的判决结果。

虽然上海金融法院的判决将在上诉期结束后方能生效，但作为原告的诺亚控股也默认了这一判决，并表示在法律允许的最大范围内推动该判决的执行。

这也意味着，这起由“萝卜章”引发的民事诉讼，在历时5年后尘埃落地。诺亚想拉京东下水的无耻戏码被识破，无故卷入其中的京东也终于结束了“躺枪”。

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这趟浑水，清者自清

回顾这起事件，除了诈骗数额引人注目外，京东的出现也让人热议。

去年11月底，“承兴618”案件在上海市金融法院开庭审理。据悉，上海歌斐作为原告，2019年向法院提起刑事诉讼后，也对承兴和京东等被告方发起民事诉讼，并且得到法院受理并予以立案。

在此次开庭之前，“承兴系”诈骗案主导人罗静及相关人员所涉刑事案件已审理终结，认定“承兴系”实控人罗静因合同诈骗罪、对非国家工作人员行贿罪判处无期徒刑，剥夺政治权利终身，其妹妹罗岚及其余十数名工作人员一并获刑，刑期不等。

据悉，罗静及旗下的“承兴系”曾利用与京东、苏宁开展采购业务的背景，从数家金融机构处骗取融资超300亿元。其中诺亚财富旗下歌斐资产损失最为惨重，达34亿余元。不过罗静被判无期，但“承兴系”的钱还没还上，于是乎上海歌斐遂开始起诉索赔。

据上海歌斐表示，在事件发生时便在尽可能快速的时间内进行了相关起诉，争取最大程度维护投资人合法权益。只是令人诧异的是，在索赔名单中竟然加入了京东的名字。甚至直言，京东集团可以将自己“100%躺枪”的具体证据以合法合规的方式递呈法院。

有律师从业人员表示，诺亚财富将京东和“承兴系”一起起诉，一方面在于将京东拉进案件争议，扩大影响；另一方面，诺亚财富想从承兴系公司伪造京东公司办公样式，来证明诺亚财富对京东公司的善良信任，基于此而进行了应收账款债权的投资，通过尝试起诉京东，来增加执行回款的可能。

明眼人都能看出，诺亚财富即便能够胜诉，但是基于承兴系公司的债务压力，也难以执行回款。因此，从诉讼策略上来看，若多一个连带责任的被告，可能就多一点机会。

在这次民诉开庭后不久，京东发出一则声明，称“诺亚财富及歌斐资产仍罔顾投资人信任，拒不审视其内部管理问题，恶意对第三方京东发起匪夷所思的高额诉讼，企图混淆视听，继续误导投资人和广大公众，推卸和转嫁责任，为自己寻找‘替罪羊’，相信法院会公正判决该案件。”

如今，诺亚主导的这次民诉事件也板上钉钉，法院驳回关于诺亚对京东的诉求，使诺亚的“小人之为”不攻自破，也还给了京东清白。

02

群演加萝卜章，京东无辜“躺枪”

从刑事诉讼到民事诉讼，这场“赤裸裸”的骗局令人咂舌。

整个诈骗案发始末，京东的身影确实贯穿案件始终。签字的是京东员工、访谈地点是京东办公楼、金融机构还看到了京东网页以及京东方面的贸易数据，但这些全是“承兴系”伪造的，所谓京东员工也是由“承兴系”的“群演”扮演，京东公司及员工对诈骗毫不知情。

不止如此，“承兴系”员工还设法拦截了财富管理公司寄给京东公司的债权转让材料快递，在材料上加盖虚假的印章后回寄给财富管理公司，并且开设账户仿冒京东公司账户回款等。

“承兴系”利用其与京东、苏宁的供应链贸易背景，先后骗取湘财证券、摩山保理、上海歌斐、云南信托、安徽众信共计300余亿元融资款，实际造成经济损失约80余亿元。

整个事件可以用“四假”来形容，即假接待、假签约、假公章、假合同。除了花样百出的合同诈骗手段外，诺亚财富相关人员，与“承兴系”人员进行“巧妙配合”，成为金融机构的“内鬼”。

“承兴系”公司在与诺亚财富合作过程中，多次对诺亚方面负责人行贿，以为其提供便利。不过，京东也不是小企业，按理来说，尽调找到不同的人多方核实，交叉验证并不困难，但仅凭快递的尽调多少有不专业或者说监守自盗之嫌。

“我们投资者一直认为，京东在这个案件中是没有关系的，我们质疑的是诺亚在产品过程中尽调责任，是否尽职尽责。”多位投资者如此表示。

任泽平也曾就诺亚财富事件分析指出，“供应链金融模式下的欺诈行为，风控不严是重要因素”。他表示，细究交易结构，存在两大问题：一是交易结构明显不合理，不符合一般供应链金融交易逻辑，二是内部合规风控不严，底层资产真实性出现重大问题。

显而易见，“承兴系”公司靠制造假象轻易骗到了歌斐资产的巨额融资，而面对持续两年多的诈骗行为，诺亚方面尽调工作出现明显缺陷、投融资管理出现巨大漏洞，导致投资人受到重大损失，对投资人没有尽到相应责任和义务。

一直以来，诺亚财富在业界的名声确实有较大争议。根据公开信息，2018年至今，诺亚财富及歌斐资产曾多次被监管处罚，理由都与风控不完善、信息披露与实际不符有关，这也说明其长期存在严重的风控缺陷；此外，诺亚财富从2017年开始连续踩雷辉山乳业、乐视、暴风集团、承兴国际，令不少投资者“血本无归”。

从投资人角度看，诺亚财富自身被骗，拒赔，将损失转嫁给投资者，转身又向京东索赔，此举实属荒谬绝伦，诺亚财富目前最应该做的应是积极保障客户应有权益。

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落魄的投资者，看得到诺亚的风光

据了解，在踩雷承兴系后，诺亚方面向购买产品的投资者提供了一份和解方案，拟通过债权转让等形式向个人投资者兑付，但该方案也被认为是“不平等条约”

据悉，诺亚财富方面在2020年提出，投资人可以49美元/股获得对应诺亚控股的股票，彼时诺亚公司的股票价格约为28美元，接受和解的投资者需要放弃对诺亚控股及相关方的全部索赔。与此同时，这部分“债转股”对应的股票解禁期为十年，“每年回来的钱必须进诺亚财富在香港的家族信托里，不允许投资人途中取钱使用。”

值得一提的是，早在2019年8月，“承兴案”涉案的另一金融机构湘财证券就推出了“3322”兑付方案，两年半内分四次付清投资人的本息回款，据投资者反应并且目前该方案已经兑付完成。

“这是把投资人当其生财的机器。”部分投资人控诉，基金爆雷后，诺亚财富没有维护投资人的利益，而是无视投资人的知情权和法律追讨权，不断投诉并删除投资人发声的文章及帖子，不少投资人也要求诺亚财富赔付本息，并表示“卖者尽责，买者才能自负”。

据了解，有投资者采取法律措施起诉诺亚，目前有相关案件正在法院审理中和上海贸仲仲裁过程中，均未出最后结果。“如果是告上海歌斐的，走的是上海贸仲委仲裁，近期也有几起案件正在或者将要走仲裁。”一位投资者表示，这些都是没有与诺亚方面和解的投资者。

另据天眼查显示，有投资者以金融委托理财合同纠纷为案由起诉诺亚正行基金销售有限公司，该案件也于5月9日在上海金融法院开庭审理。

与广大投资者讨要无门形成鲜明对比的，是诺亚财富的极度奢侈。

去年9月，诺亚控股位于美国洛杉矶的客户服务中心诺亚LA花园会所投入使用，除了最好的地理位置、最贵的房租，更是从中国空运数百件物料至美国，对会所做了整体翻修和装饰。并且现场演出、酒会不断，优雅、浪漫的同时也多少有些穷奢极欲。

而在这场隆重而奢华的活动上，一众号称践行“以客户为中心”的核心文化和理念，致力于为客户提供专业的投资管理和保障传承服务的诺亚高管门，不知是否会想起那些因为诺亚而过上颠沛流离生活的投资者。

在广大投资者的上诉地上海，诺亚也在虹桥枢纽核心区域盖起全新总部，毗邻进博会展馆“四叶草”国家会展中心（上海），并请来设计苹果公司总部的英国福斯特建筑事务所设计。但外表的光鲜遮不住内部的阴暗，新总部中也时常能看到“讨债者”蜷缩在冰冷的一楼大堂。

诺亚财富作为资管机构，应当自省、自查，拿出诚意和整改措施，即便最后只剩一个不愿妥协的投资者，也要负责到底，推卸和转嫁责任，为自己寻找“替罪羊”的行为，永远不会得到支持。